Lettre LMC N°68 DEC 2017_Lettre LMC 21/12/17 16:05 Page1

joyeuses fêtes de fin d’annLée !

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Décembre 2017

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unicem Bonne fin d’année 2017… Alors que la reprise de l’activité dans le secteur des matériaux s’était consolidée tout au long du premier semestre, la période estivale a été marquée par un certain tassement de la dynamique. Mais depuis octobre, la tendance haussière s'est retournée, confirmant que le processus haussier du cycle est bien enclenché. Sur les onze mois de 2017, la production de granulats progresse de + 3,5 % sur un an (données cvs-cjo), tandis que celle de BPE grimpe de près de + 6 %. La conjoncture porteuse dans le secteur du bâtiment explique ces tendances et suggère que des marges de progression sont encore possibles au regard des niveaux des permis de construire dans le logement comme dans le non-résidentiel. De même, l’allongement des carnets de commandes dans les travaux publics, bien qu'ils restent encore très inégaux selon les territoires, laissent entrevoir l’année 2018 avec une certaine confiance.

MARCHÉ DES MATÉRIAUX

2017* ESTIMATION 2016 Données cjo près un bon mois d’octobre, l’activité er e Niveau 1 trim. 2 trim. 3e trim. 2016/15 % 11 mois* s’est consolidée en novembre, (1) Granulats + 2,6 + 5,2 + 0,5 - 1,9 + 3,1(p) 322,4 Mt notamment dans le secteur des gra3 Béton prêt à l’emploi 35,8 Mm + 4,9 + 8,1 + 4,3 + 2,4 + 6,4(p) nulats. En effet, les livraisons auraient de nouAdjuvants + 6,7 0,1 Mt veau grimpé de + 3,1 % par rapport au mois Ciment + 1,3 nd nd + 0,7 nd 17,4 Mt précédent (données cvs-cjo) et de + 6,5 % Tuiles - 6,0 + 4,9 - 2,6 - 3,1 - 1,2(3) 2,1 Mt par rapport à novembre de 2016. Ainsi, sur Briques les trois derniers mois connus, l’activité des + 4,7 + 13,0 + 6,3 + 2,9 + 8,1(3) 1,7 Mt granulats a augmenté de + 2,2 % par rapport Prod. béton bâtiment + 3,1 + 11,5 + 3,9 + 2,7 + 6,2(3) 10,9 Mt à juin-juillet-août et de + 3,2 % comparé à la Prod. béton TP 1,4 + 4,1 + 2,8 + 1,9 + 1,4(3)) 4,3 Mt (2) (p) même période de l’an passé. Sur les onze Total Matériaux + 3,0 + 7,6 + 2,7 + 0,7 + 4,8(p) 431 Mt premiers mois de l’année, la production de * Variation en % par rapport à la même période de l'année précédente en données corrigées du nombre de jours ouvrés - (p) Provisoire granulats affiche une hausse de + 3,5 % (1) Données de production ; autres matériaux : livraisons Le volume de l'indicateur matériaux correspond à la somme des livraisons des produits suivants : BPE, granulats, tuiles et briques, (+ 3,3 % en données brutes), un chiffre (2) produits en béton pour le bâtiment et les TP. La variation en % de l'Indicateur Matériaux est égale à la somme des variations de proche de la tendance prévue sur l’ensemble chaque produit pondéré par son chiffre d'affaires (hors produits en béton avant le 1er trimestre) (3) Fin octobre de l’année. Du côté du BPE, l’amélioration automnale est également perceptible, mais de façon un peu moins nette. En noles autres composantes du « panier » et la tendance provisoire sur vembre, les volumes livrés se sont plutôt stabilisés par rapport à les onze premiers mois de 2017 ressort à + 4,8 % sur un an. octobre (- 0,8 %, données cvs-cjo) mais restent sensiblement suEn dehors du segment des tuiles, la totalité des matériaux affiche périeurs à ceux de l’an passé (+ 4,9 %). Sur les trois derniers une activité positive sur 2017. mois, la production revient à l’équilibre au regard du trimestre précédent (+ 0,3 %) et reste nettement haussière par rapport à la Bâtiment : 2018 un peu moins dynamique ? même période de 2016 (+ 4,5 %). En cumul sur les onze mois de Les dernières enquêtes menées auprès de la profession du 2017, l’activité BPE affiche une progression de + 5,9 % sur un an bâtiment confirment que la conjoncture demeure bien orientée (+ 6,7 % en données brutes), une progression un peu meilleure en cette fin d’année 2017. Même si les promoteurs sont un peu qu’attendue à ce stade. moins optimistes qu’il y a un an, l’activité devrait rester dynaSi l’on considère un ensemble plus large de matériaux de mique dans les prochains mois et la vente de logements pourrait construction, la tendance reste comparable. Le freinage de l’été être dopée cet hiver par l’effet d’anticipation des modifications constaté dans les granulats et le BPE s’est confirmé pour les autres du PTZ et du Pinel prévues à partir de 2018. Dans la dernière matériaux, l’indicateur passant d’une progression de + 7,6 % sur enquête de l’INSEE menée sur décembre, les professionnels du un an au deuxième trimestre à + 2,7 % au troisième (données bâtiment se montraient particulièrement confiants, aussi bien cjo). Le rebond de l’automne semble également se confirmer pour dans le gros œuvre que dans le second œuvre, et les carnets de

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union nationale des industries de carrières et matériaux de construction

© Sources : UNICEM/FFTB/FIB/SFIC

Novembre confirme le bon signal d’octobre

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Décembre 2017

PRODUCTION DE GRANULATS ET DE BÉTON PRÊT À L'EMPLOI Données cvs-cjo % de variation

Septembre

Octobre

Novembre*

3 derniers mois t/(t -4)

Cumul Janv.Nov.

m/m-1

2017/16

m/m-1

2017/16

m/m-1

2017/16

t/( t -1)

Granulats

- 4,0

- 1,3

+ 5,6

+ 4,3

+ 3,1

+ 6,5

+ 2,2

+ 3,2

+ 3,5

BPE

- 0,6

+ 2,1

+ 2,8

+ 6,4

- 0,8

+ 4,9

+ 0,3

+ 4,5

+ 5,9

2017/2016

commandes ont retrouvé des niveaux méconNéanmoins, le ralentissement de la nus depuis près de 10 ans (septembre 2008). Il production dans le segment résidentiel En 2018, l’activité est vrai que l’année 2017 devrait rester histosera contrebalancé par une accéléradu bâtiment devrait encore rique en termes de transactions immobilières tion de celle des locaux d’activité. En dans l’ancien, avec plus de 958 000 ventes en effet, après une année 2017 marquée progresser (+ 2,4 %) : cumul sur douze mois à fin octobre, mais aussi par le retour de la croissance de l’actifreinage dans la construction en termes d’attractivité des conditions de crédit vité (+ 3,7 %), la FFB attend une noude logements mais accélération velle hausse des permis (+ 2,6 %) et (taux des crédits à l’habitat de plus d’un an à 1,6 % en moyenne sur les neufs premiers mois des mises en chantier (+ 4,1 %) dans dans celle des locaux de 2017 contre 1,9 % en 2016, selon la Banque le non-résidentiel neuf… un contexte (source : FFB) de France). Le contexte institutionnel favorable qui devrait continuer d’alimenter les aux primo-accédants et à l’investissement locatif besoins en matériaux pour l’année 2018. a également contribué à alimenter la demande de logements et l’année 2017 devrait se solder par une augmentaTP : accélération de la reprise en 2018 tion des mises en chantier de près de 12 % (à plus de 400 000 uniSelon la dernière enquête de conjoncture menée en octobre, tés). Quant aux autorisations, elles progresseraient de plus de 13 % l’activité, en termes de facturations, serait quasi stable sur les à plus de 519 000 permis en 2017. Ce contexte permet d’aborder dix premiers mois de l’année (+ 0,1 % en cvs-cjo). Toutefois, une l’année 2018 avec une certaine sérénité même si certains facteurs accélération est attendue si l’on en croit l’enquête sur le climat vont tendre à modérer la tendance. La période de baisse des taux des affaires du troisième trimestre ainsi que l’orientation des d’intérêt fait désormais partie du passé et les prix immobiliers carnets de commandes (en hausse de + 6,2 % sur un an à fin octobre, cvs-cjo). Plusieurs signaux confirment d’ailleurs ce diagnostic : les PRODUCTION DE BPE PRODUCTION DE GRANULATS* tensions sur les capacités de producVOLUME MENSUEL (SÉRIES LISSÉES CVS-CJO) VOLUME MENSUEL (SÉRIES LISSÉES CVS-CJO) ET CUMUL DOUZE MOIS (VARIATION SUR UN AN %) ET CUMUL DOUZE MOIS (VARIATION SUR UN AN %) tion apparaissent et plus d’un tiers des 6 30000 professionnels rencontre déjà des 3400 8 % milliers de tonnes milliers de m3 % 29000 contraintes de main-d’œuvre ; de plus 4 6 3300 28000 en plus d’entrepreneurs prévoient d’ail2 4 3200 27000 leurs des hausses d’effectifs. Ces ten2 0 26000 dances se constatent également dans 3100 -2 0 25000 le secteur des travaux routiers pour le-2 3000 -4 24000 quel l’activité s’accélère (+ 7,6 % sur -4 -6 23000 douze mois glissants à fin novembre, 2900 -6 -8 22000 selon l'USIRF) et les carnets s’étoffent 2800 -8 -10 21000 (+ 7,2 %). Portée par les grands projets *hors recyclage et notamment le Grand Paris Express, -10 20000 2700 -12 l’activité devrait s’accélérer en 2018. JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER JANVIER 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Reste à espérer que le redémarrage de l’investissement local, dans un contexte du cycle électoral qui va redevenir favorable, ne soit pas continuent de se tendre (+ 3,6 % sur un an pour les logements neufs trop bridé par des contraintes de financement imposées par l’État au troisième trimestre selon l’INSEE), ce qui pèsera sur la solvabilité pour que cette reprise ne se limite pas aux grandes métropoles des ménages. Par ailleurs, le recentrage des mesures de soutien au et puisse se diffuser sur tout le territoire. logement (Pinel et PTZ) ainsi que la suppression de l’ “APL accesContact : [email protected] sion” prévus pour 2018 devraient freiner la demande des ménages. Ainsi, la Fédération Française du Bâtiment, dans sa dernière note de conjoncture, estime que cet environnement global moins favoUNION NATIONALE DES INDUSTRIES DE CARRIÈRES ET MATÉRIAUX rable devrait se solder par un léger repli des autorisations à environ DE CONSTRUCTION 490 000 unités en 2018 (- 5,7 %). Quant aux mises en chantier de SERVICE ÉCONOMIQUE - SERVICE STATISTIQUE logements, elles se maintiendraient certes à un niveau élevé mais 3, rue Alfred Roll 75849 Paris Cedex 17 en léger recul par rapport à 2017 (11 000 mises en chantier en Tél. : 01 44 01 47 01 - Fax : 01 46 22 59 74 moins), le segment de l’individuel baissant plus que celui du collectif. [email protected] - www.unicem.fr

Achevé de rédiger le 21 décembre 2017 - Contact : [email protected] - © Tous droits de reproduction réservés

© Source : UNICEM

Source : UNICEM *données provisoires granulats (enquête rapide)